ادعمنا
مقال أكاديمي محكم
تهدف هذه الدراسة الى اختبار دور السیاسة النقدیة المتوقعة وغیر المتوقعة فی التأثیر على عوائد سوق الأدوات المالیة، وذلک باستخدام منهجیة بوکس _ وجینکیز (أنموذج کارش) بعد اجراء تحلیل السکون (الاستقراریة) الخاصة بالسلاسل الزمنیة باستخدام الرسم البیانی واختبار دکی _ فولر (ADF) للتأکد من استقراریه السلسلة الزمنیة ومعالجة حالة انعدام الاستقراریة، بهدف الوصول الى سلسلة زمنیة مستقرة فی کل من الوسط والتباین لاستخدامها فی بناء سلسلة زمنیة متنبأة من خلال تطبیق نموذج (ARCH, GARCH) والتی تمثل السیاسة النقدیة المتوقعة وصولا الى تحدید الأنموذج الذی یهدف الى اختبار السیاسة النقدیة المتوقعة وغیر المتوقعة على عوائد السوق باستخدام أنموذج الانحدار الذاتی للمتجه(VAR). وقد أظهرت نتائج الاختبار عدم فاعلیة السیاسة النقدیة المتوقعة وغیر المتوقعة على عائد سوق الاسهم فی کل من قطاع البنوک والتامین، وتحدد تأثیر السیاستین فی سوق الاسهم للقطاع الصناعی فقط وفی المدى القصیر.
الكلمات المفتاحية: السياسة النقدية المتوقعة وغير المتوقعة، سوق الأسهم، نموذج كارش.
ابقى على اﻃﻼع واشترك بقوائمنا البريدية ليصلك آخر مقالات ومنح وأخبار الموسوعة اﻟﺴﻴﺎﺳﻴّﺔ
ﺑﺘﺴﺠﻴﻠﻚ في ﻫﺬﻩ اﻟﻘﺎﺋﻤﺔ البريدية، فإنَّك ﺗﻮاﻓﻖ ﻋﻠﻰ اﺳﺘﻼم اﻷﺧﺒﺎر واﻟﻌﺮوض والمعلوﻣﺎت ﻣﻦ الموسوعة اﻟﺴﻴﺎﺳﻴّﺔ - Political Encyclopedia.
اﻧﻘﺮ ﻫﻨﺎ ﻟﻌﺮض إﺷﻌﺎر الخصوصية الخاص ﺑﻨﺎ. ﻳﺘﻢ ﺗﻮفير رواﺑﻂ ﺳﻬﻠﺔ لإﻟﻐﺎء الاشترك في ﻛﻞ ﺑﺮﻳﺪ إلكتروني.
